Mùa thuế là thời điểm tuyệt vời để đầu tư tại Mỹ
Tại sao nên chọn đầu tư mạo hiểm vào mùa thuế
Bạn có thể đầu tư vào các thị trường mới nổi và có thể thấy lợi nhuận hàng năm 4,7% trong một thập kỷ, như chúng ta đã thấy trong quá khứ. Hoặc bạn có thể đầu tư vào các quỹ đầu cơ và có khả năng kiếm được 7,5% lợi nhuận hàng năm. Hơn nữa, bạn có thể đầu tư vào bất động sản toàn cầu và nhận được lợi nhuận 15,2% hàng năm. Ngược lại, ngành công nghiệp đầu tư mạo hiểm mang lại lợi nhuận hàng năm là 33,3% cho các nhà đầu tư trong hơn một thập kỷ. Trên cơ sở sau thuế, lợi nhuận tiềm năng thậm chí còn trở nên hấp dẫn hơn: Trong dữ liệu được lấy từ năm 2008 đến năm 2018, các nhà đầu tư đầu tư mạo hiểm được hưởng lợi nhuận từ khoản đầu tư của họ hơn 50%.
Lý do cho điều này là các quy tắc có lợi về thuế liên quan đến Cổ phiếu Doanh nghiệp Nhỏ Đủ điều kiện (QSBS), theo Mục 1202 của Bộ luật Doanh thu Nội bộ, có thể mang lại lợi ích cho các nhà đầu tư trong nhiều công ty khởi nghiệp được VC hậu thuẫn. Theo Mục 1202, lợi nhuận từ việc bán cổ phiếu trong các công ty đủ điều kiện QSBS có thể đủ điều kiện để được miễn trừ 100% thuế liên bang lên đến số tiền lớn hơn 10.000.000 đô la hoặc gấp 10 lần cơ sở thuế của nhà đầu tư vào cổ phiếu. Và nếu một khoản đầu tư đủ điều kiện QSBS được thực hiện bởi một quỹ đầu tư mạo hiểm, thì các nhà đầu tư cá nhân trong quỹ VC có thể tận dụng lợi thế của việc loại trừ quyền lợi đầy đủ của Mục 1202 trên lợi nhuận cá nhân của họ.
Chris Sieber, Người sáng lập Sieber CPA, cho biết: “Đầu tư mạo hiểm là một trong số ít các loại hình đầu tư được lựa chọn có tiềm năng đủ điều kiện để loại trừ phần 1202, do các tiêu chí nghiêm ngặt cần thiết để đủ điều kiện cho Phần 1202. Thậm chí tốt hơn, nhiều tiểu bang tuân theo các quy tắc liên bang cho Mục 1202 và cho phép loại trừ ở cấp thuế tiểu bang.
Bất động sản so với đầu tư mạo hiểm
Nhiều nhà đầu tư coi đầu tư bất động sản là để đa dạng hóa danh mục đầu tư của họ và tận dụng các điều khoản hoãn thuế của Mục 1031. Mặc dù Mục 1031 và 1202 mỗi mục có thể cung cấp cho nhà đầu tư lợi ích về thuế, Mục 1031 chỉ cho phép các nhà đầu tư bất động sản hoãn lại, nhưng không loại trừ vĩnh viễn, lợi từ các sàn giao dịch bất động sản. Phần 1031, áp dụng cho các giao dịch bất động sản và Phần 1202 "về cơ bản là các khái niệm khác nhau", Sieber giải thích.
Để đủ điều kiện nhận điều trị 1031, nhà đầu tư cần tìm một tài sản thay thế phù hợp trong vòng 45 ngày và đóng tài sản đó trong vòng 180 ngày. Sieber nói: “Tại một số thời điểm khi nhà đầu tư bất động sản muốn định đoạt toàn bộ tài sản bất động sản của mình, họ sẽ phải trả thuế cho khoản lãi hoãn lại. "Lợi nhuận trên các sàn giao dịch theo Mục 1031 có thể bị loại trừ vĩnh viễn theo Bộ luật Doanh thu Nội bộ hiện hành bằng cách giữ tài sản bất động sản được trao đổi cho đến khi bạn qua đời, lúc đó người thụ hưởng của bạn sẽ nhận được một bước trên cơ sở giá trị thị trường hợp lý của tài sản khi bạn vượt qua. "
Mục 1202, bao gồm QSBS, có lẽ được coi là ít thường xuyên hơn, nhưng có một bộ lợi ích riêng. Ông nói: “Nó cho phép chủ sở hữu Cổ phiếu Doanh nghiệp Nhỏ Đủ điều kiện loại trừ vĩnh viễn khoản lợi nhuận lên tới 10.000.000 USD hoặc gấp 10 lần cơ sở của họ từ việc đánh thuế, giả sử họ đáp ứng tất cả các tiêu chí. "QSBS cung cấp cơ hội loại trừ thay vì cơ hội hoãn lại."
Mặt khác, bất động sản có thể là một khoản đầu tư tạo ra thu nhập lớn với sự phân bổ từ thu nhập cho thuê hàng tháng, hàng quý hoặc hàng năm. Ngược lại, vốn đầu tư mạo hiểm có tính thanh khoản cao, có nghĩa là tiền của bạn bị ràng buộc - trong tối thiểu 5 năm và thường xuyên hơn lên đến 10 năm - với phân bổ đến từ việc bán các công ty danh mục đầu tư. Điều này có thể khiến thu nhập cuối cùng từ các khoản đầu tư trở nên khó lường và không thể đoán trước được.
Vì vậy, mặc dù một nhà đầu tư có thể ròng Tỷ suất hoàn vốn nội bộ sau thuế (IRR) cao hơn và bội số ròng sau thuế cao hơn trên các khoản đầu tư vào vốn mạo hiểm, họ nên có kế hoạch không thấy bất kỳ khoản tiền nào trong ít nhất 5 hoặc 10 năm - và chuẩn bị cho khả năng mất tất cả do tính chất rủi ro cao của loại tài sản.
Sieber nói rằng anh ấy sẽ không bao giờ khuyên ai đó xem xét một loại tài sản nghiêm ngặt vì lý do thuế. Ông giải thích: “Các nhà đầu tư nên luôn cân nhắc mục tiêu đầu tư, khả năng chấp nhận rủi ro và khả năng khoản đầu tư sẽ tạo ra lợi nhuận khi phân tích một khoản đầu tư.
Xem thêm các bài viết về kinh doanh tại:
>> Bài học cho các nhà lãnh đạo từ cách Biden xử lý khủng hoảng Covid
>> 11 công cụ tuyệt vời giúp doanh nghiệp của bạn luôn có tổ chức
Đầu tư mạo hiểm và lập kế hoạch bất động sản
Lập kế hoạch thuế đi đôi với lập kế hoạch bất động sản và điều quan trọng là phải hiểu các khoản đầu tư thay thế tác động như thế nào đến cả hai. Catherine Lee Clarke, Giám đốc đầu tư của Hirtle Callaghan cho biết, "các khoản đầu tư kém thanh khoản như đầu tư mạo hiểm cũng có thể đóng một vai trò đặc biệt trong việc lập kế hoạch bất động sản. Các gia đình có thể đạt được mức định giá chiết khấu cho các mục đích thuế bất động sản và quà tặng do thiếu khả năng thị trường và kiểm soát từ cấu trúc của các khoản đầu tư cơ bản. Ví dụ: một nhóm các khoản đầu tư kém thanh khoản với giá trị tài sản ròng là 1 triệu đô la có thể nhận được chiết khấu định giá 30% do thiếu khả năng thị trường và kiểm soát. Điều đó có nghĩa là nhà đầu tư có thể chuyển các tài sản đó sang tín nhiệm hoặc hậu duệ và chỉ được tính vào 700.000 đô la miễn trừ trọn đời của họ. Với mức thuế liên bang 40% hiện tại đối với thuế quà tặng và di sản, khoản chiết khấu định giá 300.000 đô la đó giúp nhà đầu tư tiết kiệm 120.000 đô la tiền thuế. Sau khi món quà được thực hiện, sự tăng trưởng trong tương lai các khoản đầu tư nằm ngoài bất động sản của nhà đầu tư ban đầu. Các nhà đầu tư xem xét chiến lược này nên thuê luật sư lập kế hoạch bất động sản của họ để thuê chuyên gia định giá t để quản lý quy trình với cố vấn đầu tư của họ. Họ cũng nên đảm bảo rằng quỹ tín thác hoặc cá nhân nhận tài sản có đủ tiền mặt thanh khoản để gọi vốn. "
Theo phân tích của Timebiz, mặc dù lợi nhuận trong bất kỳ loại hình đầu tư nào có thể không chắc chắn, nhưng việc xử lý thuế hàng năm là điều chắc chắn. Nếu bạn đang cân nhắc đầu tư vào một tài sản thay thế như đầu tư mạo hiểm, không có thời điểm nào tốt hơn để làm điều đó ngoài mùa thuế khi gánh nặng thuế và kế hoạch bất động sản đều được quan tâm hàng đầu.
Đăng ký nhận bản tin
